Я редко использую слово «рекорд», но здесь без него не обойтись. К началу 2026 года просрочка россиян по кредитам раздулась до 1,6 трлн рублей. Это не просто цифра — это зеркало того, что происходит с доходами, расходами и доверием в экономике.

📉 Что именно пошло не так

Основной вклад в рост проблемных долгов дали необеспеченные кредиты. Их доля с просрочкой выросла до 4,6% — максимума за последние годы. Для сравнения: в ипотеке показатель всё ещё ниже 1%, хотя и там ситуация постепенно ухудшается.

Ключевая причина — «наследие кредитного бума» 2023–2024 годов. Тогда банки активно раздавали деньги, в том числе клиентам без кредитной истории. Сейчас эти займы просто дозрели до просрочки.

💸 Инфляция и доходы: не у всех праздник

Формально зарплаты росли. По факту — не у всех. В 2025 году:

❗️ у 55% доходы выросли,
❗️ у 34% — снизились,
❗️ у 11% — остались без изменений.

На фоне инфляции выше 10% в начале 2025 года многие заемщики просто не вытянули прежнюю долговую нагрузку.

🏦 Почему кредит теперь — почти роскошь

Банки быстро сделали выводы. Сегодня одобрение получает только 17–18% заявок. То есть кредит реально выдают одному из пяти.

Причины простые:

⚠️ рост «плохих» долгов,
⚠️ ужесточение требований ЦБ,
⚠️ снижение аппетита к риску,
⚠️ желание сохранить капитал, а не гнаться за объёмами.

Даже при снижении ключевой ставки кредиты дешевеют медленно — риски всё ещё слишком высоки.

🛡 Есть ли системная угроза?

Пока — нет. Для ориентира: в 2015 году доля проблемных кредитов превышала 8%. Сейчас почти вдвое ниже. Плюс банки заранее создали резервы, так что финансовая система выдерживает нагрузку.

Более того, качество новых выдач заметно улучшилось: доля рискованных кредитов снизилась с 40% до 19%. Но эффект от этого будет виден не сразу.

🔮 Что дальше

В первой половине 2026 года ситуация, скорее всего, останется напряжённой:

❗️ банки — жёсткие,
❗️ одобрения — редкие,
❗️ просрочка — инерционно высокая.

Во второй половине года возможен аккуратный разворот, если ставки продолжат снижаться, а экономика начнёт дышать свободнее. В оптимистичном сценарии доля проблемных кредитов может опуститься к 3,5–4% к концу года.

Вывод простой: эпоха лёгких кредитов закончилась. Сейчас деньги снова стали дорогими — и для банков, и для заемщиков. И это, как ни парадоксально, оздоровляет систему.