Blogs

Écrivez sur un blog
Monétisation

Positive Technologies отчитались за 1К24

  

Больше информации на моём канале

📊  На первый взгляд результаты слабые: рост отгрузок +49% г/г, ниже годового прогноза, рост убытка по EBITDA/EBITDAC >2x г/г

⚖️  Тем не менее, нужно понимать, что бизнес компании отличается сильной сезонностью: основные продажи приходятся на конец года, а расходы распределены равномерно. В связи с этим рентабельность за 1К24 оказалась предсказуемо низкой 

✅  Отметим, что  рынок отреагировал на результаты нейтрально: котировки POSI находятся в небольшом плюсе с начала дня, вероятно, рынок хорошо понимает сезонный характер бизнеса 

🛡️  В краткосрочной перспективе катализатором может стать ежегодный форум по кибербезопасности Positive Hack Days в конце мая, где компания планирует представить коммерческую версию второго метапродукта MaxPatrol Carbon и объявить о старте коммерческих продажах нового продукта NGFW.

📈  Долгосрочно видим существенный апсайд в акциях компании благодаря активному развитию рынка кибербезопасности внутри страны и экспансии на международную арену. 

НЕ ЯВЛЯЕТСЯ ИНДИВИДУАЛЬНОЙ ИНВЕСТИЦИОННОЙ РЕКОМЕНДАЦИЕЙ. 

259
Pour laisser des commentaires, vous avez besoin Registre
Commentaires (0)
Il n'y a pas encore de commentaires

Posts similaires

РФ рынок: что нас ждет сегодня

В пятницу индекс мосбиржи упал на 0,6% до 2852 пунктов.
Юань вырос на 1,45% до 11,82.
Нефть упала на 3% до $100.

Росту юаня способствует рост ставки rusfar cny почти до 14%, и это сильно давит на рубль.
Месяц назад, сидишь в рублевом РЕПО под 16% или в юане под 0%, спред 16%, а теперь он всего 1%.
...
En savoir plus
🚀 1
4
25

​​Утренний обзор: что ждать от рынка?


Вчера индекс Мосбиржи упал на 1,2%:
Валюта выросла на 1,5%, нефть упала на 3%.

Дисконты Urals упали к нулю: условно Brent 90$ средняя, а Urals - 70$.
Если цену отсечения снизят до 55$ , Минфину придется покупать валюту: случился резонанс в экономике, когда высокая нефть станет фактором ослабления рубля, а не наоборот....
En savoir plus
3
23

МТС: поднимаем целевую цену до 240 рублей после публикации финансовых результатов

В начале марта компания МТС, один из крупнейших игроков телекоммуникационного рынка, представила финансовые результаты за четвертый квартал и полный 2025 год.

Ключевые тезисы

  • Выручка МТС продолжает расти двузначными темпами. Главным драйвером в четвертом квартале стал мобильный сегмент.
    • ...
En savoir plus
😀 1 😴 1 💤 1
4
44