BSE: SWSOLAR - Sterling and Wilson Renewable Energy Limited

Price = Avg Price + (Avg Price * CAGR EPS% / 100)
EPS = Earning Per Share
CAGR EPS = CAGR 5 EPS
Key Rate — Taux directeur
Excess Key Rate — Dépassement souhaité du taux directeur
EPS = -9.09
CAGR EPS = -188.94%
Key Rate = 0.0433
Excess Key Rate = 2
Price = 0 + (0 * -188.94% / 100) = 93.32

Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares
Price - Juste prix
Terminal Value — coût dans la période postérieure à la prévision
Company Value — coût pendant la période de prévision
Count shares - Nombre d'actions
Terminal Value = Discount Ebitda(5) * (1 + Ebitda Yield) / (WACC - Ebitda Yield)
Company Value = ∑ (Discount Ebitda / (1 + WACC) ^ 5)
Discount Ebitda(5) = 1.88
Ebitda Yield = -1.71
WACC = (Interest Expense / Debt) * (Weight Cost Debt) * (1 - Tax) + Cost Of Equity * Weight Debt
Interest Expense - Coûts du service de la dette
Debt - Devoir
Weight Debt - Poids de la capitalisation par rapport à la dette
Weight Cost Debt - Poids de la dette par rapport à la capitalisation
Tax - Impôt
Interest Expense = 2.19
Debt = 4.77
Market Cap = 0
Weight Debt = Market Cap / (Market Cap + Debt) = 0 / (0 + 4.77) = 0
Weight Cost Debt = 100% - 0 = 1
Tax = 0.21
Cost Of Equity — taux d'escompte
Cost Of Equity = k(f) + β * Risk Premium + Country Premium (Damodaran table)
k(f) — taux de rendement sans risque
β (beta) — détermine la mesure du risque d'un titre (actif) par rapport au marché et montre la sensibilité de l'évolution de la rentabilité du titre par rapport à l'évolution de la rentabilité du marché.
Risk Premium — prime de risque - prime pour le risque d'investir en actions
Country Premium - risque pays
k(f) = 3
β = 3.86
Risk Premium = 5.94
Country Premium = 0
Cost Of Equity = 3 + 3.86 * 5.94 + 0 = 0.2591
WACC = (2.19 / 4.77) * (100% - 0) * (1 - 0.21) + 0.2591 + 0 = 36.22
Terminal Value = Discount (1.88 * (1 + -1.71) / (36.22 - -1.71)) = -0.1374
Company Value = ∑ (1.88 / (1 + 36.22) ^ 5) = 3.64
Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares = (-0.1374 + 3.64) / 189690000 = 18.46

Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares
Price - Juste prix
Terminal Value — coût dans la période postérieure à la prévision
Company Value — coût pendant la période de prévision
Count shares - Nombre d'actions
Terminal Value = Discount FCF(5) * (1 + FCF Yield) / (WACC - FCF Yield)
Company Value = ∑ (Discount FCF / (1 + WACC) ^ 5)
Discount FCF(5) = 8.17
FCF Yield = 0.0873
WACC = (Interest Expense / Debt) * (Weight Cost Debt) * (1 - Tax) + Cost Of Equity * Weight Debt
Interest Expense - Coûts du service de la dette
Debt - Devoir
Weight Debt - Poids de la capitalisation par rapport à la dette
Weight Cost Debt - Poids de la dette par rapport à la capitalisation
Tax - Impôt
Interest Expense = 2.19
Debt = 4.77
Market Cap = 0
Weight Debt = Market Cap / (Market Cap + Debt) = 0 / (0 + 4.77) = 0
Weight Cost Debt = 100% - 0 = 1
Tax = 0.21
Cost Of Equity — taux d'escompte
Cost Of Equity = k(f) + β * Risk Premium + Country Premium (Damodaran table)
k(f) — taux de rendement sans risque
β (beta) — détermine la mesure du risque d'un titre (actif) par rapport au marché et montre la sensibilité de l'évolution de la rentabilité du titre par rapport à l'évolution de la rentabilité du marché.
Risk Premium — prime de risque - prime pour le risque d'investir en actions
Country Premium - risque pays
k(f) = 3
β = 3.86
Risk Premium = 5.94
Country Premium = 0
Cost Of Equity = 3 + 3.86 * 5.94 + 0 = 0.2591
WACC = (2.19 / 4.77) * (100% - 0) * (1 - 0.21) + 0.2591 + 0 = 36.22
Terminal Value = Discount (8.17 * (1 + 0.0873) / (36.22 - 0.0873)) = 6.89
Company Value = ∑ (8.17 / (1 + 36.22) ^ 5) = 14.37
Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares = (6.89 + 14.37) / 189690000 = 112.06