NASDAQ: EAR - Eargo, Inc.

Price = Avg Price + (Avg Price * CAGR EPS% / 100)
EPS = Earning Per Share
CAGR EPS = CAGR 5 EPS
Key Rate — Taux directeur
Excess Key Rate — Dépassement souhaité du taux directeur
EPS = -39.68
CAGR EPS = 9.16%
Key Rate = 0.0458
Excess Key Rate = 2
Price = 2.28 + (2.28 * 9.16% / 100) = 2.49

Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares
Price - Juste prix
Terminal Value — coût dans la période postérieure à la prévision
Company Value — coût pendant la période de prévision
Count shares - Nombre d'actions
Terminal Value = Discount Ebitda(5) * (1 + Ebitda Yield) / (WACC - Ebitda Yield)
Company Value = ∑ (Discount Ebitda / (1 + WACC) ^ 5)
Discount Ebitda(5) = -0.4091
Ebitda Yield = 0.2268
WACC = (Interest Expense / Debt) * (Weight Cost Debt) * (1 - Tax) + Cost Of Equity * Weight Debt
Interest Expense - Coûts du service de la dette
Debt - Devoir
Weight Debt - Poids de la capitalisation par rapport à la dette
Weight Cost Debt - Poids de la dette par rapport à la capitalisation
Tax - Impôt
Interest Expense = 0.000549
Debt = 0.0066
Market Cap = 0.0629
Weight Debt = Market Cap / (Market Cap + Debt) = 0.0629 / (0.0629 + 0.0066) = 0.905
Weight Cost Debt = 100% - 0.905 = 0.095
Tax = 0.21
Cost Of Equity — taux d'escompte
Cost Of Equity = k(f) + β * Risk Premium + Country Premium (Damodaran table)
k(f) — taux de rendement sans risque
β (beta) — détermine la mesure du risque d'un titre (actif) par rapport au marché et montre la sensibilité de l'évolution de la rentabilité du titre par rapport à l'évolution de la rentabilité du marché.
Risk Premium — prime de risque - prime pour le risque d'investir en actions
Country Premium - risque pays
k(f) = 2.6
β = 0
Risk Premium = 5.94
Country Premium = 0
Cost Of Equity = 2.6 + 0 * 5.94 + 0 = 0.026
WACC = (0.000549 / 0.0066) * (100% - 0.905) * (1 - 0.21) + 0.026 + 0.905 = 6.54
Terminal Value = Discount (-0.4091 * (1 + 0.2268) / (6.54 - 0.2268)) = -2.26
Company Value = ∑ (-0.4091 / (1 + 6.54) ^ 5) = -1.15
Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares = (-2.26 + -1.15) / 3969999 = -859.17

Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares
Price - Juste prix
Terminal Value — coût dans la période postérieure à la prévision
Company Value — coût pendant la période de prévision
Count shares - Nombre d'actions
Terminal Value = Discount FCF(5) * (1 + FCF Yield) / (WACC - FCF Yield)
Company Value = ∑ (Discount FCF / (1 + WACC) ^ 5)
Discount FCF(5) = -0.1202
FCF Yield = 0.0963
WACC = (Interest Expense / Debt) * (Weight Cost Debt) * (1 - Tax) + Cost Of Equity * Weight Debt
Interest Expense - Coûts du service de la dette
Debt - Devoir
Weight Debt - Poids de la capitalisation par rapport à la dette
Weight Cost Debt - Poids de la dette par rapport à la capitalisation
Tax - Impôt
Interest Expense = 0.000549
Debt = 0.0066
Market Cap = 0.0629
Weight Debt = Market Cap / (Market Cap + Debt) = 0.0629 / (0.0629 + 0.0066) = 0.905
Weight Cost Debt = 100% - 0.905 = 0.095
Tax = 0.21
Cost Of Equity — taux d'escompte
Cost Of Equity = k(f) + β * Risk Premium + Country Premium (Damodaran table)
k(f) — taux de rendement sans risque
β (beta) — détermine la mesure du risque d'un titre (actif) par rapport au marché et montre la sensibilité de l'évolution de la rentabilité du titre par rapport à l'évolution de la rentabilité du marché.
Risk Premium — prime de risque - prime pour le risque d'investir en actions
Country Premium - risque pays
k(f) = 2.6
β = 0
Risk Premium = 5.94
Country Premium = 0
Cost Of Equity = 2.6 + 0 * 5.94 + 0 = 0.026
WACC = (0.000549 / 0.0066) * (100% - 0.905) * (1 - 0.21) + 0.026 + 0.905 = 6.54
Terminal Value = Discount (-0.1202 * (1 + 0.0963) / (6.54 - 0.0963)) = -3.1
Company Value = ∑ (-0.1202 / (1 + 6.54) ^ 5) = -0.414
Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares = (-3.1 + -0.414) / 3969999 = -885.54