NYSE: LOMA - Loma Negra Compañía Industrial Argentina Sociedad Anónima

Price = Avg Price + (Avg Price * CAGR EPS% / 100)
EPS = Earning Per Share
CAGR EPS = CAGR 5 EPS
Key Rate — Taux directeur
Excess Key Rate — Dépassement souhaité du taux directeur
EPS = 242.44
CAGR EPS = 241.09%
Key Rate = 0.0458
Excess Key Rate = 2
Price = 7.58 + (7.58 * 241.09% / 100) = 25.84

Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares
Price - Juste prix
Terminal Value — coût dans la période postérieure à la prévision
Company Value — coût pendant la période de prévision
Count shares - Nombre d'actions
Terminal Value = Discount Ebitda(5) * (1 + Ebitda Yield) / (WACC - Ebitda Yield)
Company Value = ∑ (Discount Ebitda / (1 + WACC) ^ 5)
Discount Ebitda(5) = 3931.6
Ebitda Yield = 0.7153
WACC = (Interest Expense / Debt) * (Weight Cost Debt) * (1 - Tax) + Cost Of Equity * Weight Debt
Interest Expense - Coûts du service de la dette
Debt - Devoir
Weight Debt - Poids de la capitalisation par rapport à la dette
Weight Cost Debt - Poids de la dette par rapport à la capitalisation
Tax - Impôt
Interest Expense = 62.83
Debt = 148.58
Market Cap = 1.62
Weight Debt = Market Cap / (Market Cap + Debt) = 1.62 / (1.62 + 148.58) = 0.0108
Weight Cost Debt = 100% - 0.0108 = 0.9892
Tax = 0.21
Cost Of Equity — taux d'escompte
Cost Of Equity = k(f) + β * Risk Premium + Country Premium (Damodaran table)
k(f) — taux de rendement sans risque
β (beta) — détermine la mesure du risque d'un titre (actif) par rapport au marché et montre la sensibilité de l'évolution de la rentabilité du titre par rapport à l'évolution de la rentabilité du marché.
Risk Premium — prime de risque - prime pour le risque d'investir en actions
Country Premium - risque pays
k(f) = 2.6
β = 2.04
Risk Premium = 5.94
Country Premium = 0
Cost Of Equity = 2.6 + 2.04 * 5.94 + 0 = 0.1471
WACC = (62.83 / 148.58) * (100% - 0.0108) * (1 - 0.21) + 0.1471 + 0.0108 = 33.4
Terminal Value = Discount (3931.6 * (1 + 0.7153) / (33.4 - 0.7153)) = 4186.72
Company Value = ∑ (3931.6 / (1 + 33.4) ^ 5) = 2995.35
Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares = (4186.72 + 2995.35) / 116710000 = 61537.75

Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares
Price - Juste prix
Terminal Value — coût dans la période postérieure à la prévision
Company Value — coût pendant la période de prévision
Count shares - Nombre d'actions
Terminal Value = Discount FCF(5) * (1 + FCF Yield) / (WACC - FCF Yield)
Company Value = ∑ (Discount FCF / (1 + WACC) ^ 5)
Discount FCF(5) = -62.81
FCF Yield = 0.304
WACC = (Interest Expense / Debt) * (Weight Cost Debt) * (1 - Tax) + Cost Of Equity * Weight Debt
Interest Expense - Coûts du service de la dette
Debt - Devoir
Weight Debt - Poids de la capitalisation par rapport à la dette
Weight Cost Debt - Poids de la dette par rapport à la capitalisation
Tax - Impôt
Interest Expense = 62.83
Debt = 148.58
Market Cap = 1.62
Weight Debt = Market Cap / (Market Cap + Debt) = 1.62 / (1.62 + 148.58) = 0.0108
Weight Cost Debt = 100% - 0.0108 = 0.9892
Tax = 0.21
Cost Of Equity — taux d'escompte
Cost Of Equity = k(f) + β * Risk Premium + Country Premium (Damodaran table)
k(f) — taux de rendement sans risque
β (beta) — détermine la mesure du risque d'un titre (actif) par rapport au marché et montre la sensibilité de l'évolution de la rentabilité du titre par rapport à l'évolution de la rentabilité du marché.
Risk Premium — prime de risque - prime pour le risque d'investir en actions
Country Premium - risque pays
k(f) = 2.6
β = 2.04
Risk Premium = 5.94
Country Premium = 0
Cost Of Equity = 2.6 + 2.04 * 5.94 + 0 = 0.1471
WACC = (62.83 / 148.58) * (100% - 0.0108) * (1 - 0.21) + 0.1471 + 0.0108 = 33.4
Terminal Value = Discount (-62.81 * (1 + 0.304) / (33.4 - 0.304)) = -646.04
Company Value = ∑ (-62.81 / (1 + 33.4) ^ 5) = -77.84
Price = (Terminal Value + Company Value) / Count shares = (-646.04 + -77.84) / 116710000 = -6202.34