igotosochi
Abonnements: 0 Abonnés: 186

Blogues

💰 Топ-5 замещающих облигаций с доходностью более 10% в долларах и евро

Рубль всегда слабеет, а когда не слабеет, то планирует, как будет слабеть. Иметь определённую долю валютных активов — хорошая практика, но инструментов-то таких осталось совсем мало. Один из них — замещающие облигации, и в них есть доходность выше 10%. По курсу ЦБ, но всё же.

Что важно знать и понимать про замещайки? Купоны по ним в среднем дважды в год, срок в среднем от 1 до 5 лет. Одна облигация стоит 1000 долларов или евро, но в рублях по курсу ЦБ. Это как купить валюту, но она ещё и будет доход приносить, а также защищать от девальвации рубля — очень удобно.

🔸 Газпром Капитал ЗО29-1-Д, AAA
• ISIN: #RU000A105KU0
• Доходность YTM: 11,66%
• Купон: 2,93%
• Погашение 27.01.2029

Российской Федерации принадлежит 50% плюс одна акция. Газпром Капитал — дочерняя компания Газпрома, созданная для привлечения финансирования путём размещения облигаций. В долларах.

Вообще, у Газпром Капитала самый большой выбор замещающих облигаций, так что ЗО29-1-Д здесь скорее в качестве примера, но этот выпуск мне нравится больше других, но стоит учесть очень низкий купон. Лично у меня в портфеле больше всего замещаек Газпром Капитала.

🔸 ГТЛК ЗО28-Д, AA-
• ISIN: #RU000A107CX7
• Доходность YTM: 12,58%
• Купон: 4,76%
• Погашение 26.02.2028

Финансовый институт, реализующий государственную политику в сфере лизинга. На 100% принадлежит государству. В долларах. Тут купон тоже небольшой.

У ГТЛК тоже несколько выпусков, так что каждый сможет выбрать то, что больше подходит. У меня в портфеле есть юаневый ГТЛК.

🔸 МКБ ЗО-2027, A+
• ISIN: #RU000A108NQ6
• Доходность YTM: 11,76%
• Купон: 7,5%
• Погашение: 5.10.2027

Один из крупнейших негосударственных публичных банков в России. В долларах. 

Тут кроме приличной доходности ещё и купон приличный. У других выпусков замещаек МКБ купоны ниже.

🔸 НЛМК ЗО26-Е, AAA
• ISIN: $RU000A108PR9
• Доходность YTM: 10,03%
• Купон: 1,45%
• Погашение: 2.06.2026

Один из крупнейших в России производителей стальной продукции с вертикально интегрированной моделью бизнеса. В евро.

Выпуск подойдёт тем, кто хочет купить евро с дисконтом. Купон практически отсутствует.

🔸 Борец Капитал ЗО26, A+
• ISIN: #RU000A105GN3
• Доходность YTM: 13,15%
• Купон: 6,05%
• Погашение: 17.09.2026

Компания в сфере нефтяного машиностроения, специализирующаяся на разработке, производстве и обслуживании оборудования для добычи нефти. В долларах.

Хорошее сочетание надёжности и доходности. И название как бы говорит, что эмитент ещё поборется. Надеюсь, что не с теми, кто даёт ему в долг.

#облигации #замещающие_облигации #псвп #прояви_себя_в_пульсе

772.4 $
-0.01%
866 $
-0.28%
931.5 $
+0.86%
802 $
-0.77%
Pour laisser des commentaires vous devez registre
Commentaires (1)
Спасибо, как раз про них думал

Articles connexes

🗣 Глава ЦБ за последние дни сделала ряд интересных заявлений, касательно ставки, рубля и бюджета 🇷🇺

➖ Про охлаждение экономики.
Мы смотрим и по инвестиционному спросу, и по потребительскому спросу, в целом по деловой активности.
...

🏖 Рубль упадёт в августе. Ключевую ставку снизят. Дивидендный сезон, дешевеющая недвижка, крипта, облигации. Воскресный инвестдайджест
...

Немного про сезонность на рынке и сколько индекс должен стоить сейчас?


1 Блок: сезонность на рынке.
Вы же наверняка слышали фразу «sell in may and go away», мол, инвестируйте с сентября по май и живите на накопленный доход. Так вот, с даты основания индекса Мосбиржи (2003г), самый лучший месяц по медианой доходности - это июль (в среднем рост на 3,5%), а если брать среднее значение - около 2%.
...