Calendrier de promotion CVS Health Corporation
Les principaux paramètres
Grade
Sous-estimation
| Nom | Signification | Grade |
| P/S | 0.1487 | 10 |
| P/BV | 0.7322 | 10 |
| P/E | 12.02 | 8 |
Efficacité
| Nom | Signification | Grade |
| ROA | 1.83 | 1 |
| ROE | 6.07 | 2 |
| ROIC | 6.52 | 2 |
Dividendes
| Nom | Signification | Grade |
| Rendement des dividendes | 4.28 | 10 |
| DSI | 0.8571 | 8.57 |
| La croissance moyenne des dividendes | 2.37 | 3.94 |
Devoir
| Nom | Signification | Grade |
| Debt/EBITDA | 6.06 | 0 |
| Debt/Ratio | 0.3275 | 10 |
| Debt/Equity | 2.34 | 6 |
Pouls de croissance
| Nom | Signification | Grade |
| Revenu, % | 38.74 | 5 |
| Ebitda, % | -26.28 | 0 |
| EPS, % | -33.04 | 0 |
Dividendes
| Dividende, % | Dividende | Selon les résultats de la période | Acheter avant | La date de fermeture du registre | Paiement avant |
| 0.85% | 0.665 | III кв. 2025 | 21.10.2025 | 23.10.2025 | 07.11.2025 |
| 1.02% | 0.665 | II кв. 2025 | 18.07.2025 | 22.07.2025 | 06.08.2025 |
| 1.03% | 0.665 | I кв. 2025 | 18.04.2025 | 22.04.2025 | 07.05.2025 |
| 1.03% | 0.665 | IV кв. 2024 | 21.01.2025 | 23.01.2025 | 07.02.2025 |
| 0.95% | 0.665 | III кв. 2024 | 18.10.2024 | 21.10.2024 | 05.11.2024 |
| 1.17% | 0.67 | II кв. 2024 | 19.07.2024 | 22.07.2024 | 06.08.2024 |
| 1.15% | 0.67 | I кв. 2024 | 17.04.2024 | 19.04.2024 | 06.05.2024 |
| 0.88% | 0.67 | IV кв. 2023 | 17.01.2024 | 19.01.2024 | 05.02.2024 |
| 0.84% | 0.6 | III кв. 2023 | 17.10.2023 | 19.10.2023 | 03.11.2023 |
| 0.79% | 0.6 | I кв. 2023 | 18.04.2023 | 20.04.2023 | 05.05.2023 |
Analyse IA d'une entreprise "CVS Health Corporation"
🏢 Общая информация о компании
- Полное название: CVS Health Corporation
- Тикер: CVS (на бирже NYSE)
- Сектор: Здравоохранение (Healthcare)
- Отрасль: Аптечные розничные сети, страхование, управление лекарственными расходами (PBM), медицинские услуги
- Штаб-квартира: Уоррен, Род-Айленд, США
- Основные направления бизнеса:
1. Pharmacy Services — управление лекарственными расходами (PBM) через CVS Caremark.
2. Health Care Benefits — медицинское страхование и планы через Aetna.
3. Retail / MinuteClinic — более 9 000 аптек и клиник в США.
🔍 Фундаментальный анализ (на основе данных на апрель 2025)
1. Финансовые показатели (по итогам 2024 года и последним отчётам)
| Показатель | Значение (приблизительно) | |
|---|---|---|
| Выручка (Revenue) | ~$375 млрд | |
| Чистая прибыль (Net Income) | ~$8.2 млрд | |
| EBITDA | ~$17.5 млрд | |
| EPS (на акцию) | ~$7.50 | |
| Дивидендная доходность | ~3.5% | |
| Дивиденд на акцию (ежеквартально) | $0.75 → $3.00/год | |
| P/E (Price-to-Earnings) | ~12.5x (на основе EPS 2024) | |
| P/B (Price-to-Book) | ~1.6x | |
| Debt/EBITDA | ~3.2x (умеренный долг) |
2. Рыночная капитализация
- Около $105–110 млрд (на апрель 2025)
- Входит в индекс S&P 500
3. Конкуренты
- UnitedHealth Group (UNH)
- Cigna (CI)
- Walgreens Boots Alliance (WBA)
- Humana (HUM)
- Amazon (через PillPack и страхование)
CVS выделяется интеграцией аптек, PBM и медицинского страхования — это вертикально интегрированная модель, снижающая издержки и улучшающая контроль над расходами.
✅ Сильные стороны (Pros)
1. Вертикальная интеграция
- Слияние с Aetna (2018) дало CVS уникальную модель: контроль над страхованием, лекарствами и розницей.
- Возможность перенаправлять пациентов в свои аптеки и клиники, снижая затраты.
2. Стабильный денежный поток
- Бизнес PBM и страхование генерирует предсказуемые доходы.
- Аптеки — устойчивый ритейл с высокой проходимостью.
3. Высокая дивидендная доходность
- ~3.5% — выше среднего по рынку.
- Компания повышала дивиденды 18 лет подряд → кандидат в Dividend Aristocrats.
4. Рост в сфере медицинских услуг
- Развитие MinuteClinic, HealthHUB (аптеки с расширенными медицинскими услугами).
- Акцент на профилактику, хронические заболевания, телемедицину.
5. Управление стоимостью здравоохранения
- CVS помогает работодателям и страхователям снижать расходы на лекарства через PBM.
❌ Слабые стороны и риски (Cons & Risks)
1. Высокий долг
- После покупки Aetna долг вырос до ~$70 млрд.
- Хотя EBITDA растёт, долговая нагрузка остаётся вызовом.
2. Давление на маржу
- PBM-бизнес сталкивается с регуляторным давлением (например, закон о цене инсулина, реформы Medicare).
- Рост цен на лекарства и переговоры с производителями влияют на прибыль.
3. Конкуренция со стороны Amazon, Walmart, Walmart Health
- Amazon активно развивает доставку лекарств и страхование.
- Walmart Health предлагает аналогичные услуги.
4. Регуляторные риски
- Повышенное внимание к PBM-моделям: прозрачность ценообразования, спреды, "спред-базированное ценообразование".
- Возможные изменения в Medicare Part D в 2025–2026 гг.
5. Замедление роста выручки
- Выручка растёт в основном за счёт инфляции и приобретений, органический рост скромный.
📈 Технический анализ (на апрель 2025)
- Текущая цена акции: ~$85–90
- 52-недельный диапазон: ~$75 – $95
- Поддержка: $82–84
- Сопротивление: $92–95
- RSI: ~55 (нейтральный уровень)
- Средняя волатильность: ниже средней по рынку
📊 Прогноз и оценка
| Критерий | Оценка | |
|---|---|---|
| Рост | Умеренный (2–4% в год) | |
| Доходность от дивидендов | Высокая (3.5%) | |
| Стабильность | Высокая | |
| Риски | Средние (регуляторные, долг) | |
| Целевая цена (аналитиков, средняя) | $92–96 (потенциал роста ~5–10%) | |
| Рекомендации аналитиков: | ~60% «Покупать», 30% «Держать», 10% «Продавать» |
🧠 Вывод: стоит ли покупать акции CVS?
✅ Подходит для:
- Инвесторов, ищущих стабильные дивиденды.
- Консервативных портфелей (защитный актив в секторе здравоохранения).
- Долгосрочных инвесторов, верящих в интегрированную модель здравоохранения.
❌ Не подходит для:
- Тех, кто ищет быстрый рост или высокую волатильность.
- Инвесторов, опасающихся регуляторных изменений в сфере PBM.
🎯 Стратегические перспективы
1. Оптимизация после Aetna-интеграции — компания продолжает извлекать синергию ($2.5 млрд синергии достигнуто, цель — $3 млрд).
2. Развитие Health Services — клиники, телемедицина, управление хроническими заболеваниями.
3. Снижение долга — фокус на улучшении кредитного рейтинга.
4. Цифровизация — платформы для пациентов, аналитика, ИИ в управлении здоровьем.
📌 Итоговая оценка: "Умеренно позитивно"
- Построить прогноз доходности на 5 лет.
- Сравнить CVS с UnitedHealth или Cigna.
- Проанализировать дивидендную стратегию.
- Показать график и технические уровни.
Напишите, что вас интересует!
Prix
| Prix | Min. | Max. | Changement | Changements dans l'industrie | Changements dans l'index | |
| Hier | 79.42 $ | 0 $ | 0 $ | 0 % | 0 % | 0 % |
| Semaine | 75.63 $ | 75.63 $ | 80.83 $ | +5.01 % | 0 % | 0 % |
| Mois | 79.24 $ | 75 $ | 80.83 $ | +0.2272 % | 0 % | 0 % |
| 3 mois | 74.98 $ | 73.46 $ | 83.04 $ | +5.92 % | 0 % | 0 % |
| Six mois | 67.71 $ | 58.75 $ | 83.04 $ | +17.29 % | 0 % | 0 % |
| Année | 49.37 $ | 43.78 $ | 83.04 $ | +60.87 % | 0 % | 0 % |
| 3 ans | 106.61 $ | 43.78 $ | 101.33 $ | -25.5 % | 0 % | 0 % |
| 5 ans | 62.65 $ | 43.78 $ | 110.34 $ | +26.77 % | 0 % | 0 % |
| 10 ans | 59.91 $ | 43.78 $ | 110.34 $ | +32.57 % | 0 % | 0 % |
| Année à ce jour | 44.89 $ | 44.22 $ | 83.04 $ | +76.92 % | 0 % | 0 % |
Commerce d'initié
| Initié | La date de la transaction | Date de divulgation | Taper | Prix | Volume | Quantité | Partager, % | Partager, % | Document |
| CAPOZZI HEIDI B EVP and Chief People Officer |
02.10.2025 | 14.10.2025 | Achat | 62.24 | 622 | 10 | 0 | 0 | Système |
| CAPOZZI HEIDI B EVP and Chief People Officer |
09.09.2025 | 14.10.2025 | Achat | 56.47 | 198 | 35 | 0 | 0 | Système |
| ROBBINS LARRY Director |
06.05.2025 | 06.05.2025 | Vente | 66.67 | 10 000 500 | 150000 | 0 | -0.01 | Système |
| ROBBINS LARRY Director |
05.05.2025 | 06.05.2025 | Vente | 67.41 | 89 246 300 | 1323932 | 0 | -0.1 | Système |
| ROBBINS LARRY Director |
02.05.2025 | 06.05.2025 | Vente | 67.86 | 154 454 000 | 2276068 | 0 | -0.17 | Système |
| CAPOZZI HEIDI B EVP and Chief People Officer |
23.10.2024 | 14.10.2025 | Achat | 56.85 | 199 | 35 | 0 | 0 | Système |
| Shah Prem S EVP and Co-President of Retail |
30.03.2022 | 31.03.2022 | Vente | 104.7 | 559 726 | 5346 | 0 | 0 | Système |
| Shah Prem S EVP and Co-President of Retail |
30.03.2022 | 31.03.2022 | Achat | 102.26 | 546 682 | 5346 | 0 | 0 | Système |
Propriétaires de base
| Institutionnel | Volume | Partager, % |
| Blackrock Inc. | 119 000 000 | 9.44 |
| Vanguard Group Inc | 118 000 000 | 9.37 |
| Dodge & Cox Inc. | 73 000 000 | 5.76 |
| JPMorgan Chase & Co | 70 000 000 | 5.56 |
| Capital World Investors | 68 000 000 | 5.39 |
| State Street Corporation | 58 000 000 | 4.64 |
| FMR, LLC | 43 000 000 | 3.41 |
| Geode Capital Management, LLC | 28 000 000 | 2.28 |
| Capital International Investors | 26 000 000 | 2.1 |
| Invesco Ltd. | 24 000 000 | 1.91 |
Contenu dans ETF
Entreprises similaires
La gestion de l'entreprise
| Superviseur | Titre d'emploi | Paiement | Année de naissance |
| Ms. Karen Sue Lynch | President, CEO & Director | 4.82M | 1963 (62 années) |
| Mr. James David Clark | Senior VP, Controller & Chief Accounting Officer | N/A | 1965 (60 années) |
| Mr. Tilak Mandadi | Executive VP of Ventures and Chief Digital, Data, Analytics & Technology Officer | 4.19M | 1965 (60 années) |
| Mr. Samrat S. Khichi Esq. | Executive VP, Chief Policy Officer & General Counsel | N/A | 1967 (58 années) |
| Mr. Prem S. Shah Pharm.D | Executive VP, Chief Pharmacy Officer and President of Pharmacy & Consumer Wellness | 3.02M | 1980 (45 années) |
| Mr. Thomas Francis Cowhey | Executive VP & CFO | N/A | 1972 (53 années) |
| Mr. Vijay Patel | Senior Director of Business Development & CVS Health and Partner & Co-Founder | N/A | |
| Mr. David A. Falkowski | Executive VP & Chief Compliance Officer | N/A | |
| Mr. J. David Joyner CEBS | Executive Vice President & President of CVS Caremark | 1965 (60 années) | |
| Ms. Heidi B. Capozzi | Executive VP & Chief People Officer | 1970 (55 années) |
Informations sur l'entreprise
Site web: http://www.cvshealth.com
À propos de l'entreprise CVS Health Corporation
CVS Health Corporation предоставляет медицинские услуги в США. Сегмент фармацевтических услуг компании предлагает решения по управлению льготами для аптек, включая разработку плана и администрирование, управление формулярами, управление розничной аптечной сетью, аптеки с доставкой по почте, специализированные аптеки и инфузионные, клинические услуги, а также услуги по управлению расходами на лечение и лечение заболеваний. Он обслуживает работодателей, страховые компании, профсоюзы, группы государственных служащих, планы медицинского страхования, планы на лекарства, отпускаемые по рецепту, планы управляемого медицинского обслуживания Medicaid, планы, предлагаемые в рамках государственного медицинского страхования и частных бирж медицинского страхования, других спонсоров планов медицинского страхования и отдельных лиц. В этом сегменте работают розничные специализированные аптеки; а также специализированные аптеки по доставке по почте и по почте, а также аптеки для приготовления рецептур, а также отделения по оказанию услуг по инфузии и энтеральному питанию. Его сегмент розничной торговли / LTC продает лекарства, отпускаемые по рецепту и без рецепта, потребительские товары для здоровья и красоты, а также товары личной гигиены; и предоставляет медицинские услуги через свои медицинские клиники MinuteClinic. В этом сегменте также продаются лекарства, отпускаемые по рецепту; и предоставляет соответствующие консультации аптек и другие вспомогательные услуги для хронических больных и других медицинских учреждений. По состоянию на 31 декабря 2020 года у него было около 9900 точек продаж и 1100 точек MinuteClinic, а также веб-сайты розничных онлайн-аптек, аптеки LTC и аптеки на территории. Сегмент льгот по уходу за здоровьем компании предлагает традиционные, добровольные и ориентированные на потребителей продукты медицинского страхования и сопутствующие услуги. Он обслуживает группы работодателей, отдельных лиц, студентов колледжей, работников с частичной и почасовой оплатой, планы медицинского страхования, поставщиков медицинских услуг, правительственные подразделения, спонсируемые государством планы, трудовые группы и экспатриантов. Компания ранее называлась CVS Caremark Corporation, а в сентябре 2014 года изменила свое название на CVS Health Corporation. CVS Health Corporation была основана в 1963 году, ее штаб-квартира находится в Вунсокете, Род-Айленд.
Часто задаваемые вопросы по акции CVS Health Corporation
-
Как купить акции CVS Health Corporation?
Откройте брокерский счет. У крупных брокеров есть приложение или программа для торговли. Укажите название компании или тикер — CVS. Вы можете купить минимум 1 лот, который равен 1 акции.
-
Какой налог на доходы физических лиц (НДФЛ)?
Если были начислены дивиденды или получена прибыль в результате операций купли-продажи акций CVS. Согласно российским законам берется налог на доходы в следующем размере:
- для резидентов РФ — 13% от полученной прибыли;
- для резидентов РФ — 15%, если общий годовой доход превысил 5 млн руб. При этом повышенная ставка применяется исключительно к размеру дохода, превышающему 5 млн рублей за отчетный год;
- для нерезидентов РФ — 15% от всей суммы полученной прибыли.
Российские брокеры как налоговые агенты сами удерживают налог с граждан страны при начислении дивидендов, а также при выводе с брокерского счета денежных средств и/или в начале года, следующего за отчетным.
-
Можно ли получить налоговые льготы по акциям CVS Health Corporation?
В настоящее время в Российской Федерации можно получить налоговые льготы на доходы от инвестиционной деятельности, если:
- купить акции CVS на брокерском счете и не продавать их дольше 3 лет;
- приобрести бумаги через ИИС и не выводить из него средства более 3 лет с момента открытия.
-
Какая цена акции CVS Health Corporation (CVS) сегодня?
Текущая цена акции CVS Health Corporation на 13.12.2025 года составляет 79.42 . Котировки CVS Health Corporation с начала года изменилась на +76.92% - и в рублях изменение было на +34.53 .
Котировки CVS Health Corporation (CVS) в этом месяце за Décembre изменилась на -1.17% и в рублях изменение было на -0.94 рублей. -
Какие дивиденды у акции CVS Health Corporation (CVS) сегодня?
Текущие дивиденды у акции CVS Health Corporation на 13.12.2025 года составляет 2 $. А дивидендная доходность акций CVS - 3.46%.
Basé sur des sources: porti.ru
