Calendrier de promotion Centene
Les principaux paramètres
Grade
Sous-estimation
| Nom | Signification | Grade |
| P/S | 0.1939 | 10 |
| P/BV | 1.19 | 9 |
| P/E | 9.57 | 9 |
Efficacité
| Nom | Signification | Grade |
| ROA | 3.96 | 1 |
| ROE | 12.65 | 4 |
| ROIC | 4.19 | 1 |
Dividendes
| Nom | Signification | Grade |
| Rendement des dividendes | 0 | 0 |
| DSI | 0 | 0 |
| La croissance moyenne des dividendes | 0 | 0 |
Devoir
| Nom | Signification | Grade |
| Debt/EBITDA | 3.13 | 4 |
| Debt/Ratio | 0.2357 | 10 |
| Debt/Equity | 2.11 | 6 |
Pouls de croissance
| Nom | Signification | Grade |
| Revenu, % | 46.75 | 6 |
| Ebitda, % | 40.59 | 6 |
| EPS, % | 102.25 | 10 |
Analyse IA d'une entreprise "Centene"
🏢 Общая информация о компании
Centene Corporation (CNC) — одна из крупнейших в США компаний в сфере медицинского страхования, ориентированная в первую очередь на программы Medicaid, Medicare, Health Insurance Marketplace (ACA) и программы для малоимущих.
- Год основания: 1984
- Штаб-квартира: Сент-Луис, Миссури, США
- Сектор: Здравоохранение / Медицинское страхование
- Рыночная капитализация (на конец 2023): ~$25–30 млрд (может меняться)
- Котировки: NYSE: CNC
🔍 Фундаментальный анализ
1. Финансовые показатели (на основе отчетности за 2022–2023 гг.)
| Показатель | Значение (примерно) | |
|---|---|---|
| Выручка (2023) | ~$150 млрд | |
| Чистая прибыль (2023) | ~$2.5–3 млрд | |
| EBITDA | ~$6–7 млрд | |
| Маржа чистой прибыли | ~1.7–2% | |
| Рост выручки (год к году) | ~10–15% | |
| Коэффициент P/E (на конец 2023) | ~10–12x | |
| Коэффициент P/S | ~0.2–0.3x | |
| Долг/EBITDA | ~2.5–3.0x | |
| Дивидендная доходность | ~0.8–1.0% (низкая) |
2. Бизнес-модель и конкурентные преимущества
- Государственные контракты: Значительная часть бизнеса — Medicaid и Medicare, что обеспечивает стабильный поток доходов, но с низкой маржой.
- Масштаб: Огромная клиентская база (десятки миллионов застрахованных).
- Интеграция медицинских услуг: Centene активно развивает вертикальную интеграцию (например, приобрела больницы, клиники, фармацевтические сервисы), что позволяет сокращать издержки и улучшать управление стоимостью лечения.
- Расширение в Medicare Advantage: Растущий сегмент — ключевой драйвер роста.
3. Риски
- Регуляторные риски: Зависимость от государственных программ (Medicaid/Medicare), где ставки возмещения устанавливаются властями.
- Давление на маржу: Рост стоимости медицинских услуг, особенно после пандемии.
- Судебные иски: Centene неоднократно сталкивалась с претензиями по поводу качества обслуживания и задержек выплат.
- Конкуренция: UnitedHealth, Humana, CVS Health (Aetna), Molina.
📈 Технический анализ (на основе данных до 2024)
- Цена акции (конец 2023): ~$65–75
- 52-недельный диапазон: ~$55–$85
- Поддержка: ~$60–62
- Сопротивление: ~$80–85
- Средняя скользящая (200 дней): Около $70 — ключевой уровень.
📊 Оценка привлекательности акций
| Критерий | Оценка | |
|---|---|---|
| Рост выручки | ✅ Высокий (драйверы — Medicare, ACA) | |
| Прибыльность | ⚠️ Низкая маржа, но улучшается | |
| Оценка (valuation) | ✅ Дешевая (низкий P/E, P/S) | |
| Дивиденды | ❌ Низкие, не для дивидендных инвесторов | |
| Риски | ⚠️ Высокие (регуляторные, операционные) | |
| Долговая нагрузка | ✅ Умеренная |
🎯 Инвестиционные тезисы
✅ Почему стоит купить?
- Акции недооценены по сравнению с сектором (S&P 500 Health Care P/E ~20x, CNC ~11x).
- Устойчивый рост числа застрахованных (особенно в Medicare Advantage).
- Интеграция медицинских услуг может повысить маржу в долгосрочной перспективе.
- Политическая поддержка программ Medicaid и ACA делает бизнес устойчивым.
❌ Почему стоит избегать?
- Низкая рентабельность.
- Высокая чувствительность к изменениям регулирования.
- Волатильность прибыли из-за изменения медицинских расходов (medical loss ratio).
📅 Прогноз на 2024–2025 (консенсус-прогнозы на момент 2023–2024)
- Целевая цена (средняя по Уолл-стрит): ~$80–90
- Рост EPS (2024E): +10–15%
- Рост выручки: +8–12%
🧩 Заключение
Centene (CNC) — это стабильная, недооцененная компания в секторе медицинского страхования с высоким потенциалом роста за счет государственных программ и интеграции. Подходит инвесторам с умеренным риск-профилем, ищущим долгосрочный рост, но не дивидендный доход.
⚠️ Важно: Перед покупкой акций Centene:
- Проверьте последнюю отчетность (10-Q, 10-K) на сайте SEC (sec.gov).
- Ознакомьтесь с прогнозами аналитиков на Bloomberg, Reuters, Yahoo Finance.
- Учитывайте макроэкономические факторы (инфляция, процентные ставки, политика в здравоохранении).
- Проанализировать последнюю отчетность (если вы предоставите данные).
- Сравнить Centene с Humana, UnitedHealth и другими.
- Построить модель оценки DCF (дисконтированных денежных потоков).
Напишите, что вас интересует!
Prix
| Prix | Min. | Max. | Changement | Changements dans l'industrie | Changements dans l'index | |
| Hier | 39.89 $ | 0 $ | 0 $ | 0 % | 0 % | 0 % |
| Semaine | 39.02 $ | 0 $ | 0 $ | +2.23 % | 0 % | 0 % |
| Mois | 38.85 $ | 37.88 $ | 40.85 $ | +2.68 % | 0 % | 0 % |
| 3 mois | 36.02 $ | 33.15 $ | 40.85 $ | +10.74 % | 0 % | 0 % |
| Six mois | 29.33 $ | 25.21 $ | 40.85 $ | +36 % | 0 % | 0 % |
| Année | 62.63 $ | 25.21 $ | 65.89 $ | -36.31 % | 0 % | 0 % |
| 3 ans | 62.41 $ | 25.21 $ | 80.41 $ | -36.08 % | 0 % | 0 % |
| 5 ans | 60.54 $ | 25.21 $ | 97.34 $ | -34.11 % | 0 % | 0 % |
| 10 ans | 82.5 $ | 25.21 $ | 146.88 $ | -51.65 % | 0 % | 0 % |
| Année à ce jour | 39.6 $ | 0 $ | 0 $ | +0.7323 % | 0 % | 0 % |
Propriétaires de base
| Institutionnel | Volume | Partager, % |
| Vanguard Group Inc | 56 000 000 | 11.55 |
| Blackrock Inc. | 45 000 000 | 9.23 |
| NORGES BANK | 26 000 000 | 5.38 |
| State Street Corporation | 21 000 000 | 4.35 |
| AQR Capital Management, LLC | 14 000 000 | 2.98 |
| Geode Capital Management, LLC | 12 000 000 | 2.56 |
| Invesco Ltd. | 10 000 000 | 2.16 |
| Shaw D.E. & Co., Inc. | 10 000 000 | 2.16 |
| Harris Associates L.P. | 9 000 000 | 1.86 |
| Deerfield Management Company, L.P | 9 000 000 | 1.84 |
Contenu dans ETF
| ETF | Partager, % | Rentabilité pour l'année, % | Commission, % |
| IQ Engender Equality ETF | 1.32749 | 1.27 | 0.45 |
| Nuveen Global Net Zero Transition ETF | 1.05595 | -0.2121 | 0.56 |
| iShares Morningstar Mid-Cap ETF | 0.36786 | 274.24 | 0.04 |
| iShares Morningstar Large-Cap Value ETF | 0.15294 | 65.55 | 0.25 |
| Columbia U.S. ESG Equity Income ETF | 0.14113 | 4.65 | 0.35 |
| iShares Morningstar Large-Cap ETF | 0.07898 | 217.74 | 0.03 |
Entreprises similaires
La gestion de l'entreprise
| Superviseur | Titre d'emploi | Paiement | Année de naissance |
| Mr. Andrew Lynn Asher | Executive VP & CFO | 3.37M | 1969 (57 années) |
| Ms. Katie Nicole Casso | Senior VP, Chief Accounting Officer & Corporate Controller | N/A | 1982 (44 années) |
| Mr. Christopher Andrew Koster | Executive VP, General Counsel & Secretary | 2.25M | 1965 (61 année) |
| Ms. Sarah M. London | CEO & Director | 4.98M | 1981 (45 années) |
| Mr. Kenneth John Fasola | President | 4.67M | 1960 (66 années) |
| Mr. Brian Phillip LeClaire M.B.A., Ph.D. | Chief Information Officer | N/A | 1960 (66 années) |
| Ms. Jennifer Lynch Gilligan | Senior Vice President of Investor Relations | N/A | |
| Ms. Ashlee Knuckey | Chief Risk, Ethics & Compliance Officer | N/A | |
| Mr. David P. Thomas | CEO of Markets & Medicaid | 2.86M | 1966 (60 années) |
| Ms. Susan R. Smith | Chief Operating Officer | N/A | 1976 (50 années) |
Informations sur l'entreprise
Site web: http://www.centene.com
À propos de l'entreprise Centene
Centene Corporation работает как многонациональное медицинское предприятие, которое предоставляет программы и услуги недостаточно застрахованным и незастрахованным лицам в Соединенных Штатах. Его сегмент Managed Care предлагает страхование планов медицинского страхования отдельным лицам через программы, субсидируемые государством, включая Medicaid, государственную программу медицинского страхования детей, долгосрочные услуги и поддержку, приемные семьи и планы Medicare-medicaid, которые охватывают лиц с двойным правом, а также программы для престарелых, слепых или инвалидов. Его планы медицинского обслуживания включают первичную и специализированную медицинскую помощь, стационарную и амбулаторную стационарную помощь, неотложную и неотложную помощь, дородовую помощь, лабораторную и рентгенологическую помощь, первичную медицинскую помощь на дому, помощь при транспортировке, уход за зрением, стоматологическую помощь, телемедицину, иммунизацию, специальность. аптека, терапия, социальная работа, консультации медсестер и услуги по координации ухода, а также рецепты и ограниченные безрецептурные лекарства, медицинское оборудование и услуги по охране психического здоровья и злоупотреблениям. Этот сегмент также предлагает различные коммерческие медицинские продукты для отдельных лиц, малых и больших групп работодателям и непосредственно участникам сегмента Managed Care. Сегмент специализированных услуг компании предоставляет услуги по управлению льготами для аптек; телефонная линия медсестры и служба поддержки в нерабочее время; а также услуги по зрению и стоматологии, а также услуги по подбору персонала для исправительных систем и других государственных учреждений; и услуги правообладателям военной системы здравоохранения. Этот сегмент предлагает свои услуги и продукты государственным программам, исправительным учреждениям, организациям здравоохранения, группам работодателей и другим коммерческим организациям. Компания предоставляет свои услуги через врачей первичной и специализированной помощи, больницы и вспомогательных поставщиков. Centene Corporation была основана в 1984 году со штаб-квартирой в Сент-Луисе, штат Миссури.
Часто задаваемые вопросы по акции Centene
-
Как купить акции Centene?
Откройте брокерский счет. У крупных брокеров есть приложение или программа для торговли. Укажите название компании или тикер — CNC. Вы можете купить минимум 1 лот, который равен 1 акции.
-
Какой налог на доходы физических лиц (НДФЛ)?
Если были начислены дивиденды или получена прибыль в результате операций купли-продажи акций CNC. Согласно российским законам берется налог на доходы в следующем размере:
- для резидентов РФ — 13% от полученной прибыли;
- для резидентов РФ — 15%, если общий годовой доход превысил 5 млн руб. При этом повышенная ставка применяется исключительно к размеру дохода, превышающему 5 млн рублей за отчетный год;
- для нерезидентов РФ — 15% от всей суммы полученной прибыли.
Российские брокеры как налоговые агенты сами удерживают налог с граждан страны при начислении дивидендов, а также при выводе с брокерского счета денежных средств и/или в начале года, следующего за отчетным.
-
Можно ли получить налоговые льготы по акциям Centene?
В настоящее время в Российской Федерации можно получить налоговые льготы на доходы от инвестиционной деятельности, если:
- купить акции CNC на брокерском счете и не продавать их дольше 3 лет;
- приобрести бумаги через ИИС и не выводить из него средства более 3 лет с момента открытия.
-
Какая цена акции Centene (CNC) сегодня?
Текущая цена акции Centene на 04.01.2026 года составляет 39.89 . Котировки Centene с начала года изменилась на +0.7323% - и в рублях изменение было на +0.29 .
Котировки Centene (CNC) в этом месяце за Janvier изменилась на -0.1502% и в рублях изменение было на -0.06 рублей.
Basé sur des sources: porti.ru
